Indiens ED sporer $22,5 mio. i Parimatch-midler til investeringsordning i Singapore

Indiens Enforcement Directorate undersøger, om ulovlige bettingnetværk flyttede mere end ₹20 milliarder, cirka $225 millioner, ud af landet ved at fremstille gamblingindtægter som udenlandske investeringer i teknologi- og kunstig intelligens-selskaber.

Den formodede mekanisme blev identificeret under myndighedens efterforskning af Parimatch, en offshore bettingplatform, som ifølge indiske myndigheder fortsatte med at betjene lokale kunder gennem spejlhjemmesider trods et forbud i landet.

Alene i Parimatch-sagen sporede efterforskerne mere end ₹2 milliarder, cirka $22,5 millioner, i formodet udbytte fra kriminalitet, som blev overført fra to Delhi-baserede selskaber til enheder i Singapore som udenlandske direkte investeringer.

Beskyldningerne er fortsat en del af en igangværende efterforskning fra Enforcement Directorate og er ikke blevet fastslået ved en endelig domstolsafgørelse.

Parimatch-efterforskning afslørede investeringsstruktur

Ifølge personer med kendskab til efterforskningen, som er citeret af The Economic Times, mener ED, at bettingindtægterne først blev kanaliseret gennem indiske selskaber, før de blev overført til nyligt etablerede udenlandske enheder.

Efterforskerne siger, at både de indiske og udenlandske virksomheder, der var involveret i nogle af transaktionerne, kun viste begrænsede tegn på reel kommerciel drift.

Strukturerne skulle angiveligt have benyttet nominelle direktører og flere selskabslag, før midlerne nåede de endelige begunstigede.

I Parimatch-efterforskningen identificerede ED mere end ₹2 milliarder i overførsler fra to Delhi-selskaber til enheder i Singapore, som efterforskerne mener havde begrænset kommerciel substans.

Myndigheden mistænker, at investeringsstrukturen blev brugt til at give overførsler knyttet til ulovlige bettingindtægter et udseende af legitim grænseoverskridende forretningsaktivitet.

AI-selskaber angiveligt værdisat højt uden driftshistorik

Den bredere efterforskning undersøger investeringer, der blev præsenteret som finansiering af teknologivirksomheder, herunder selskaber, som hævdede at udvikle produkter og tjenester inden for kunstig intelligens.

Ifølge en ED-embedsmand citeret i rapporten fik nogle målvirksomheder høje værdiansættelser på trods af begrænset driftshistorik, få aktiver og begrænset eller ingen omsætning.

Efterforskerne undersøger, om discounted cash flow-modeller baseret på forventede fremtidige indtægter blev brugt til at begrunde disse værdiansættelser.

ED mener, at det at præsentere overførslerne som investeringer i hurtigt voksende teknologisektorer kan give en tilsyneladende legitim forklaring på at flytte betydelige pengebeløb til udlandet.

Når midlerne når udenlandske selskaber, mistænker myndigheden, at de kan blive flyttet gennem yderligere enheder, før de når personer med forbindelse til bettingaktiviteterne.

Rollen for company secretaries og andre fagfolk, der var involveret i at forberede selskabsstrukturer og værdiansættelser, bliver også undersøgt.

ED mistænker, at mere end ₹20 milliarder forlod Indien

Parimatch-transaktionerne udgør en del af en langt større formodet pengestrøm.

Enforcement Directorate vurderer, at ulovlige bettingsyndikater kan have overført mere end ₹20 milliarder til udlandet ved hjælp af lignende investeringsstrukturer.

Beløbet er et efterforskningsmæssigt skøn og ikke et bekræftet samlet beløb for kriminelt udbytte.

Myndigheden forventes også at dele relevante resultater med Reserve Bank of India, mens den undersøger, om regler for udenlandske investeringer og finansielle kontroller blev omgået.

I september gennemførte ED ransagninger på steder i Maharashtra, Delhi NCR, Rajasthan og Gujarat som en del af Parimatch-efterforskningen.

Ransagningerne omfattede betalingsselskaber, statsautoriserede revisorer og company secretaries, som mistænkes for at have hjulpet med at omdanne gamblingindtægter til kontanter eller flytte midler til udlandet gennem overførsler og investeringstransaktioner.

Parimatch-efterforskning udvides til betalinger og marketing

Indiske myndigheder har udvidet undersøgelserne af den infrastruktur, som offshore bettingplatforme bruger, frem for kun at fokusere på selve gamblingsiderne.

Tidligere tiltag knyttet til Parimatch har undersøgt betalingsbehandling, surrogatreklame, selskabsenheder og tredjeparter, som angiveligt blev brugt til at nå indiske spillere.

ED-efterforskningen har også anslået, at Parimatch genererede mere end ₹30 milliarder fra indiske brugere over en periode på et år, ifølge personer med kendskab til sagen.

Denne påstand er fortsat en del af myndighedens efterforskning.

De seneste resultater illustrerer den finansielle håndhævelsesudfordring, som offshore gamblingnetværk skaber. Betalinger kan bevæge sig gennem indenlandske selskaber, professionelle mellemmænd og udenlandske investeringsstrukturer, før efterforskerne fastslår, om de er forbundet med bettingaktivitet.

For Indiens myndigheder udvides sagen derfor fra driften af ulovlige gamblingplatforme til den selskabs- og finansinfrastruktur, der angiveligt blev brugt til at flytte udbytte ud af landet.